【錦橋紡織網(wǎng)專稿】2016年1月份,因市場預(yù)期3月中國將會輪出儲備棉,市場關(guān)注焦點集中在輪出的時間和價格,國際國內(nèi)棉花期現(xiàn)貨價格均承壓弱勢下跌。國內(nèi)棉花現(xiàn)貨市場未出現(xiàn)春節(jié)前補庫行情,銷售清淡,價格大幅下滑。全棉紗布市場成交稀少,價格慣性下滑。棉紡企業(yè)貨款難收,資金不足看跌后市,放假普遍提前。進口紗價格上漲,競爭優(yōu)勢減弱。
儲備棉輪出預(yù)期壓制期棉
ICE期棉價格震蕩下滑。ICE期棉3月合約結(jié)算價61.13美分/磅,累計下跌2.15美分/磅,跌幅3.40%。上中旬,ICE期棉大幅走低后小幅反彈。上旬總體延續(xù)下跌趨勢,美棉周度出口數(shù)據(jù)較差,外圍市場氛圍利空,市場基本面整體不利,打壓棉價大幅走低。ICE期棉主力3月合約跌破61.5美分/磅強支撐位。截至1月8日,ICE期棉3月合約結(jié)算價累計下跌2.24美分至61.04美分/磅。進入中旬,美國農(nóng)業(yè)部月度供需報告大幅下調(diào)全球產(chǎn)量與期末庫存的利好持續(xù)發(fā)酵,以及美棉簽約量大增,中國部分紡企拿到了進口棉花關(guān)稅內(nèi)配額消息利好美棉,支撐ICE期棉連續(xù)上漲。19日,ICE期貨主力3月合約大幅反彈至62.47美分/磅。下旬,美國經(jīng)濟數(shù)據(jù)不佳、國際大宗商品價格走弱、國際原油價格大跌及對拋儲的擔憂等利空因素拖累美棉下行,致ICE期棉價格窄幅震蕩回落。27日,主力3月合約61.15美分/磅支撐失守,創(chuàng)近4個月新低至60.86美分/磅。28日,ICE期棉庫存大減又刺激棉價反彈61美分/磅之上。目前美國與印度出口銷售進度良好,美棉庫存處于低位,銷售進度達到61%,印度棉價維持相對強勢將對國際棉價形成支撐。所以美棉大幅下挫的可能性不大,但中國拋儲預(yù)期將繼續(xù)抑制多頭人氣。
鄭棉期貨觸底反彈后弱勢震蕩。受制于輪出預(yù)期,鄭棉呈近強遠弱走勢。上中旬,因市場傳聞國儲棉輪出價格要與國際棉價接軌,鄭棉價格失去支撐曾一度跌破11000元;但隨后又傳言以國際棉價和國內(nèi)價格的平均價作為輪出價,已跌至國際棉價水平的鄭棉觸底反彈,但力度略偏弱。下旬鄭棉弱勢震蕩為主。全月統(tǒng)計,鄭棉1603合約累計下跌30元至11590元/噸。春節(jié)前后棉花市場基本面不佳,鄭棉市場走勢偏空。
表一 2016年1月紡織原料價格運行明細表 單位:美分/磅、元/噸 | |||||
項目 日期 |
紐約棉期 ICE1603 |
中國進口棉價格指數(shù) FCindexM |
中國棉花價格指數(shù) CCindex328 |
電子撮合 MA1602 |
鄭棉期貨 CF1603 |
12/31/2015 | 63.28 | 71.50 | 12922 | 11694 | 11620 |
01/04/2016 | 62.61 | 71.26 | 12923 | 11700 | 11500 |
01/11/2016 | 61.5 | 69.62 | 12773 | 11605 | 11620 |
01/21/2016 | 62.09 | 70.34 | 12525 | 11633 | 11550 |
01/29/2016 | 61.13 | 69.24 | 12348 | 11412 | 11590 |
漲、跌總量 | -2.15 | -2.26 | -574 | -282 | -30 |
±幅度(%) | -3.40 | -3.16 | -4.44 | -2.41 | -0.26 |
12月漲跌量 | 0.64 | 0.14 | -37 | -237 | -285 |
±幅度(%) | 1.02 | 0.20 | -0.29 | -1.99 | -2.34 |
節(jié)前備貨不明顯,棉花現(xiàn)貨量價齊走低
內(nèi)地棉花、棉紡織市場提前進入春節(jié)節(jié)奏,“拋庫存、收貨款、結(jié)支出”成為主要任務(wù);同時,新疆棉大量轉(zhuǎn)移至內(nèi)地,市場貨源充足,且市場儲備棉輪出消息不絕于耳,紡企受資金限制,普遍補庫意愿不強,多隨用隨買,采購原料謹慎,因此皮棉現(xiàn)貨詢價成交量及價格聯(lián)袂走低。部分低等級棉花庫存較高的企業(yè),因所持資源纖維長度短、斷裂比強度低,年前加大拋售力度以回籠資金。受此影響,國內(nèi)外棉花市場成交價降幅較前期擴大。上中旬市場少量備貨采購主要偏向于新疆棉和進口棉,地產(chǎn)棉有價無市。新疆兵團及地方軋花廠3128B(3129B)、2129B級等高等級機采棉的銷售進度快于手摘棉,北疆棉企皮棉銷售進度明顯快于南疆。下旬,棉紡企業(yè)多進行收尾工作,棉花現(xiàn)貨采購基本停滯。棉企、棉商均積極銷售庫存,持續(xù)下調(diào)棉價(包括優(yōu)質(zhì)棉)。但高低等級棉花都賣不動。1月31日統(tǒng)計,中國棉花價格指數(shù)CCindex3128B累計下跌574元至12348元/噸;價格比電子撮合1602合約高936元/噸、比鄭棉期貨1603合約高758元/噸。(參見:表一)
1月下旬以來,疆內(nèi)各站臺棉花詢價和出貨都基本停滯,但高低等級皮棉的差價再次拉大。同時受春運、降雪等影響,棉花汽運出疆不僅運輸費用上漲50-70元/噸,而且出疆車輛非常稀少。月底,阿克蘇、巴楚等地3128B(2128B)、3129B級的皮棉站臺原單公檢毛重報價為12800-12900元/噸、13000-13100元/噸(斷裂比強度28CN及以上);但3128級馬值C2、3128B(斷裂比強力低于28CN)級的皮棉報價均約12500-12700元/噸。內(nèi)地市場3128B、3128級馬值C2、3127級馬值C2(2127級馬值C2)的皮棉公檢毛重報價分別為13000-13200元/噸、12800-12900元/噸、12400-12500元/噸。
本月,新疆兌現(xiàn)了部分棉農(nóng)補貼,內(nèi)地補貼還沒消息。2016年1%關(guān)稅內(nèi)棉花進口配額陸續(xù)下發(fā),以加工貿(mào)易為主,一般貿(mào)易很少。儲備棉輪出仍然停留在傳聞階段。
長絨棉“極寒”,進口棉價跌
長絨棉詢價漸稀,僅個別零星成交,價格持續(xù)下跌,重心累計下移300-350元/噸。市場整體弱勢,不僅在新疆遇冷,一些已移庫山東、江蘇倉庫的長絨棉也是無人問津。長絨棉受三大利空壓制,一是長絨棉供需失衡,供給遠大于需求;二是臨近春節(jié)公路、鐵路均出現(xiàn)緊張局面,棉花出疆運費上漲,周期延長;三是用棉企業(yè)年前備貨較少。“供應(yīng)寬松”的局面以及下游需求的減弱,令部分長絨棉商對節(jié)后市場悲觀。截至1月28日,新疆阿克蘇、阿瓦提137級現(xiàn)貨出廠價22800-22900元/噸(毛重,含稅),237級22000元/噸一線,一些337、336級長絨棉價格在20500-21000元/噸;山東倉庫137級提貨價格僅23100元/噸、237級22200元/噸。
進口棉價格下跌,因2016年加工貿(mào)易配額陸續(xù)下發(fā),遠月船期美棉、巴西棉、印度棉的詢價略有轉(zhuǎn)暖,預(yù)計節(jié)后外棉清關(guān)將會有一個高峰,沖擊國內(nèi)市場。1月31日統(tǒng)計,代表進口棉中國主港到岸均價的中國進口棉價格指數(shù)FCIndexM累計下跌2.26美分/磅至69.24美分/磅(參見:表一)。按1%關(guān)稅和滑準稅計算,折人民幣價格分別為11459元/噸和13800元/噸,與當日中國棉花價格指數(shù)3128B棉相比,國內(nèi)棉價與進口棉的價差分別為889元/噸和-1452元/噸。中國棉花價格指數(shù)3128B棉與Cotlook價格指數(shù)對比如下圖:
紗、布市場成交冷清,提前休市
棉紗價格持續(xù)小幅下跌,累計跌幅較上月有所擴大。整體成交相對零散,棉紗商家生意慘淡,賒銷出貨回款遲緩,紡紗廠家?guī)齑孑^多。局部地區(qū)紡企為降庫存回籠資金,掀起降價風潮,低價位紗充斥市場。規(guī)模紡企生產(chǎn)維持,小廠關(guān)停較多。常規(guī)全棉紗(普梳、精梳32S、40S)疲軟,價格延續(xù)陰跌。低價位普梳紗、氣流紡紗、高配紗有散批量出貨,現(xiàn)款采購不足。高支高配、精梳、緊密紡、部分氣流紡紗價格下滑,部分企業(yè)年前低價清理庫存。下旬,前期出貨較好的廣東地區(qū)也走弱,但整體依然好于其他地區(qū)。大部分工廠已放假停產(chǎn),基本進入歇業(yè)狀態(tài),部分中小企業(yè)已陸續(xù)放假,今年普遍放假10-15天,比往年更長。多數(shù)企業(yè)欠款回收形勢不佳,有用下游產(chǎn)品庫存抵債現(xiàn)象。月末,蕭紹市場C32S主流價格在19200元/噸,走貨寥寥。據(jù)了解,目前常規(guī)紗成本倒掛400-500元/噸。有紡企預(yù)測,春節(jié)之后開市,國內(nèi)棉紗或仍有降價空間。
全棉布價格局部下跌,臨近節(jié)假,整體氣氛逐步減淡,中小布廠多數(shù)關(guān)停放假,僅部分大廠仍持單生產(chǎn)零星發(fā)貨,整體庫存消化緩慢。廠家?guī)齑媛远?個月左右,平均20天左右,略顯壓力,企業(yè)多將精力集中在欠款回收上。全棉坯布常規(guī)品種銷量平穩(wěn);竹節(jié)帆布、全棉色織竹節(jié)布動銷,部分紗卡、四季紡、府綢散批出貨交易;寬幅面料按單生產(chǎn)發(fā)貨;全棉紗卡市場銷路較為順暢;全棉牛仔布銷售依然不溫不火,床上用布交易量甚少。燈芯絨、絨布類面料市場開始交易匱乏。春季面料訂單逐步增多,如部分牛仔布、彈力針織面料等等。
1月31日統(tǒng)計,純棉紗線代表品種C32S、JC40S的銷售價分別下降465元/噸、545元/噸,運行在19585元/噸、23900元/噸的價位上。坯布代表品種C32x32130x7047"斜紋的售價下降0.021元/米至5.38元/米、JC40x40133x7263"府綢售價下降0.003元/米至7.622元/米的價位。
表二 2016年1月棉紗線、坯布價格運行明細表 單位:元/噸、元/米 | ||||||
日期 項目 | C32S | JC40S | FCY Index C21S | FCY Index C32S | C 32x32 130x70 47" 斜紋 | JC 40x40 133x72 63" |
12/31/2015 | 20050 | 24445 | 17065 | 19395 | 5.401 | 7.625 |
01/04/2016 | 20030 | 24420 | 17165 | 19485 | 5.400 | 7.625 |
01/11/2016 | 19915 | 24280 | 17275 | 19600 | 5.396 | 7.624 |
01/21/2016 | 19700 | 24030 | 17330 | 19675 | 5.390 | 7.623 |
01/29/2016 | 19585 | 23900 | 17295 | 19595 | 5.380 | 7.622 |
漲、跌總量 | -465 | -545 | 230 | 200 | -0.021 | -0.003 |
±幅度(%) | -2.32 | -2.23 | 1.35 | 1.03 | -0.39 | -0.001 |
12月漲跌量 | -290 | -460 | 295 | 230 | -0.012 | -0.01 |
±幅度(%) | -1.43 | -1.85 | 1.76 | 1.2 | -0.22 | -0.13 |
進口紗“欲漲還休”,內(nèi)外棉紗價差進一步縮小
12月下旬以來,進口紗報價止跌上漲,與國產(chǎn)棉紗的疲軟陰跌形成較為鮮明的對比。1月外紗抵港量明顯減少,出貨量較前期順暢,造成港口保稅區(qū)庫存量持續(xù)減少,1月中旬主港保稅區(qū)庫存已降至8.0萬噸以下,較12月下旬減0.5萬噸。進口紗價格上中旬小幅上漲300元/噸。上漲的原因有:一是人民幣持續(xù)貶值;二是印度國內(nèi)棉價走高、越南等紗廠逐漸使用2015/16年度新棉,使紗廠成本上升;三是OE16S紗貿(mào)易商缺貨的現(xiàn)象比較普遍;四是巴基斯坦因經(jīng)營成本高、出口環(huán)境惡化,大量的紡織企業(yè)減產(chǎn)、停產(chǎn)、倒閉,棉紗產(chǎn)能和出口交貨能力大幅下滑,為印度、越南等其它東南亞紗廠“跑馬圈地”提供了條件。隨著內(nèi)外棉紗的差價進一步縮小,新疆棉紗競爭力的增強,以及需求的疲弱,后期進口紗呈“價漲量縮”的特征。因此下旬部分廠家報價又回落百元左右。1月31日統(tǒng)計,進口棉紗價格指數(shù)FCYIndexC21S價格上調(diào)230元/噸至17295元/噸,C32S價格累計上調(diào)200元/噸至19595元/噸。(參見:表二)內(nèi)地市場印度C21S、C32S紗的人民幣報價分別為17300-17500元/噸、19200-19500元/噸(個別大廠21SA+紗報至17600-17800元),C32S越南產(chǎn)C32SA+紗報價19500-19600元/噸,印度紗與國產(chǎn)棉紗的差價下滑至300-500元/噸。
根據(jù)中國海關(guān)總署數(shù)據(jù)顯示,2015年我國累計進口棉紗234.52萬噸,創(chuàng)12年來數(shù)據(jù)新高,雖然國產(chǎn)紗與進口紗差價也在不斷縮小,但國產(chǎn)紗的優(yōu)勢能否真正顯現(xiàn),仍需看后市行情走向。
行業(yè)動態(tài)與相關(guān)數(shù)據(jù)
山東省棉花配額發(fā)放工作已啟動
據(jù)了解,1月18日前后,山東省棉花配額發(fā)放工作已啟動,該省紡織企業(yè)近兩天陸續(xù)拿到配額通知,部分企業(yè)反映,今年加工貿(mào)易配額較去年有所增加。江蘇省每年較山東省稍晚,目前尚不知具體數(shù)量,而河北等其它省份也沒確切消息。
燃煤發(fā)電上網(wǎng)電價下調(diào)
12月22日召開的國務(wù)院常務(wù)會議決定,根據(jù)發(fā)電成本變化情況,從2016年1月1日起下調(diào)燃煤發(fā)電上網(wǎng)電價,全國平均每千瓦時(度)降低約3分錢。
我國紡織品服裝出口保持持續(xù)增長
據(jù)中國海關(guān)總署最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,2015年12月,我國紡織品服裝出口額為269.50億美元,環(huán)比增長22.60%,同比增長4.97%。其中,紡織品(包括紡織紗線、織物及制品)出口額為98.1億美元,同比增長0.58%;服裝(包括服裝及衣著附件)出口額為171.39億美元,同比增長7.65%。
2015年12月我國棉花進口量環(huán)比增加122.76%
據(jù)中國海關(guān)統(tǒng)計,2015年12月,我國進口棉花18.82萬噸,環(huán)比增加10.37萬噸,增幅122.76%;同比減少7.63萬噸,減幅28.85%;2015年9-12月,我國累計進口棉花36.57萬噸,同比減少19.57萬噸,減幅34.86%。由于配額即將到期,買家針對外棉采購量增加,導(dǎo)致12月進口量環(huán)比增加。
2015年12月進口棉紗同比減少9.6%
據(jù)海關(guān)統(tǒng)計,2015年12月我國進口棉紗約18.6萬噸,同比減少9.6%,環(huán)比增加16.8%。2015年我國累計進口棉紗234.5萬噸,同比增加16.7%。2015/16年度(2015.9-2015.12)我國累計進口棉紗73.8萬噸,同比增加2.9%。
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