2019年5月中國棉紡織景氣指數(shù)46.82,與4月相比下降0.81。5月,儲備棉輪出正式開始,由于前期市場等待拋儲,部分紡中低支紗企業(yè)原料庫存處于低位,因此儲備棉輪出首周成交率高企。5月8日,中美貿(mào)易摩擦再度升級,市場觀望情緒從終端不斷向上游傳導(dǎo),產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)企業(yè)均不敢下單,導(dǎo)致市場供大于求,原料、產(chǎn)品價格不斷下跌,企業(yè)庫存增加,市場活力下降,企業(yè)家經(jīng)營信心受到?jīng)_擊,行業(yè)景氣度下滑。6月,下游市場并無明顯改善,美國擬對3000億美元中國輸美產(chǎn)品征加關(guān)稅聽證會以及G20峰會中美雙方領(lǐng)導(dǎo)談判結(jié)果成為行業(yè)關(guān)注的焦點。因此,在沒有相關(guān)利好消息公布前,預(yù)計行業(yè)景氣度依然不高。
原料采購價格指數(shù)
5月原料采購價格指數(shù)47.3,與4月相比下降2.72。5月初,國內(nèi)外棉花價格弱勢平穩(wěn),5月8日,美國單方面宣布,擬于5月10日將對2000億美元中國輸美商品加征的關(guān)稅從10%上調(diào)至25%,引起市場波動,國內(nèi)外棉花期貨多次跌停,現(xiàn)貨價格隨之下跌。5月,CotlookA指數(shù)平均值80.14美分/磅,環(huán)比下降7.21美分/磅;國內(nèi)3128B級棉花現(xiàn)貨均價為14770元/噸,環(huán)比下降685元/噸。由于下游市場持續(xù)低迷,化纖短纖價格一直維持小幅下跌態(tài)勢,中美貿(mào)易摩擦的再度升級引起市場擔(dān)憂情緒升溫,價格跌幅加深。5月,主流粘膠纖維均價為11950元/噸,環(huán)比下降592元/噸;1.4D直紡滌短均價為8112元/噸,環(huán)比下降701元/噸。6月,原料價格繼續(xù)維持下跌,雖然近期滌綸短纖價格有回升趨勢,但仍不能改變市場大環(huán)境,預(yù)計6月原料采購價格指數(shù)繼續(xù)下降。
原料庫存指數(shù)
5月原料庫存指數(shù)47.34,與4月相比下降1.09。跟蹤企業(yè)數(shù)據(jù)顯示,5月,企業(yè)原料庫存環(huán)比下降5.19%。其中,原棉庫存環(huán)比下降4.68%,進(jìn)口棉庫存環(huán)比下降0.23%,非棉纖維庫存環(huán)比下降6.80%。主要原因:一、原料價格不斷下跌,企業(yè)靜觀其變,不敢下單;二、下游訂單不斷減少,企業(yè)生產(chǎn)放緩,原料消耗下降;三、企業(yè)銷售乏力,產(chǎn)品庫存積累,流動資金減少,為規(guī)避后期貶值影響,不斷下調(diào)庫存。6月,企業(yè)原料采購繼續(xù)放緩,儲備棉成交率較5月下降,截止6月21日,儲備棉平均成交率83.62%。
生產(chǎn)指數(shù)
5月生產(chǎn)指數(shù)46.4,與4月相比下降1.41。根據(jù)中棉行協(xié)調(diào)研了解,5月紡織企業(yè)設(shè)備開臺率均有不同程度的下降,在南方個別地區(qū),牛仔布生產(chǎn)企業(yè)的漿染生產(chǎn)線開臺率不足,出現(xiàn)了旺季的“清冷”現(xiàn)象,某針織工業(yè)園5月工業(yè)用電量和蒸汽使用量較去年同期均有所下降,河南、江西、湖北、四川、新疆等省地部分紡織企業(yè)出現(xiàn)限產(chǎn)現(xiàn)象。跟蹤企業(yè)數(shù)據(jù)顯示,5月紗產(chǎn)量環(huán)比下降3.36%,布產(chǎn)量環(huán)比下降0.07%。其中,純棉紗和純棉布產(chǎn)量下降較為明顯。走訪企業(yè)表示,由于訂單縮減,加上正值麥?zhǔn)占竟?jié),因此企業(yè)選擇延長端午假期,也有企業(yè)通過增加排班讓工人輪休工作。因此,預(yù)計6月生產(chǎn)指數(shù)大概率維持下降。
產(chǎn)品銷售指數(shù)
5月產(chǎn)品銷售指數(shù)45.58,與4月相比下降0.65。中美貿(mào)易摩擦加劇了下游市場的悲觀情緒,產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)均持觀望態(tài)度,不敢下單。國外市場也受到波及,美國訂單向東南亞轉(zhuǎn)移,歐盟、日韓等采購商也放緩下單并趁機壓價,紗布價格不斷下跌。與常規(guī)產(chǎn)品相比,差別化產(chǎn)品附加值相對較高,客源較為穩(wěn)定,但市場份額有限,不足于帶動整個市場回暖。5月,32支純棉普梳紗平均價格為22413元/噸,環(huán)比下降516元/噸,純棉坯布(32*32130*702/147"斜紋)平均價格為5.43元/米,環(huán)比下降0.15元/米。跟蹤企業(yè)數(shù)據(jù)顯示,5月紗銷量環(huán)比下降2.66%,布銷量環(huán)比下降13.96%。目前,紡紗企業(yè)不斷下調(diào)報價,讓利促銷,但詢單問價不多,成交不佳,需求端表現(xiàn)仍差強人意,預(yù)計6月產(chǎn)品銷售指數(shù)繼續(xù)走低。
產(chǎn)品庫存指數(shù)
5月產(chǎn)品庫存指數(shù)45.14,與4月相比下降1.03。由于下游市場產(chǎn)銷不暢,導(dǎo)致紡織企業(yè)庫存不斷增加,尤其常規(guī)產(chǎn)品,庫存基本滿倉。但企業(yè)為了留住員工,以便今后轉(zhuǎn)機,在沒有訂單的情況只好生產(chǎn)常規(guī)庫存產(chǎn)品,因此,這種“惡性循環(huán)”導(dǎo)致紡織企業(yè)產(chǎn)品庫存持續(xù)增加,部分工廠紗線庫存已超3個月,為去年同期的2到3倍,企業(yè)庫存壓力與日俱增。跟蹤企業(yè)數(shù)據(jù)顯示,5月紗庫存環(huán)比增加9.23%,布庫存環(huán)比增加5.51%。其中純棉紗庫存環(huán)比增加9.06%,純棉布庫存環(huán)比增加7.23%。近期,下游市場銷售仍無起色,盡管企業(yè)下調(diào)產(chǎn)品價格,但仍處于較難出貨狀態(tài),庫存壓力與5月相比絲毫不減。
企業(yè)經(jīng)營指數(shù)
5月企業(yè)經(jīng)營指數(shù)46.59,與4月相比下降0.53。美國在對2000億美元中國輸美產(chǎn)品征加關(guān)稅后,又揚言對剩下的3000億美元產(chǎn)品征加關(guān)稅,這將包含紡織品服裝在內(nèi)的所有中國產(chǎn)品。消息一出,企業(yè)家信心倍受打擊。近幾年中國出口美國紡織品占中國出口總量的15%~20%左右,如果加征關(guān)稅實施,將意味著我們有20%甚至更多的市場份額丟失,這將對我國紡織產(chǎn)業(yè)鏈健康、穩(wěn)定、持續(xù)的發(fā)展非常不利。因此,調(diào)研中企業(yè)呼吁,在中美貿(mào)易爭端的特殊環(huán)境下,希望國家能更多關(guān)注棉紡織行業(yè),并建議有關(guān)部門盡快出臺相關(guān)舉措,降低紡織企業(yè)負(fù)擔(dān),提振市場信心。
說明:中國棉紡織行業(yè)景氣指數(shù)采集自全國200多家棉紡企業(yè),通過對多個主要指標(biāo)加權(quán)計算得出,當(dāng)指數(shù)高于50,表示棉紡行業(yè)景氣程度向好,低于50則表示景氣程度欠佳。
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